10 coisas que você pode aprender com os melhores comerciantes do mundo

A lição de hoje é um tesouro virtual de sabedoria e perspicácia de algumas das melhores mentes comerciais de todos os tempos.Vamos fazer uma jornada de descoberta e aprender algo sobre alguns dos melhores comerciantes de todos os tempos e analisar algumas de suas famosas citações para ver o que podemos aprender e como isso se aplica à nossa negociação.

A maneira de aprender qualquer coisa é aprender com adultos, ter mentores, professores, estudar e ler; você precisa fazer um esforço conjunto para absorver o máximo de conhecimento possível do melhor em sua área, porque esta é realmente a maneira mais rápida de ter sucesso, tanto na negociação quanto em qualquer outro campo.

Abaixo, você encontrará uma breve introdução a 10 dos melhores comerciantes de todos os tempos, seguido por uma citação inspiradora deles e como eu vejo essa citação e aplicá-la aos meus princípios de negociação.Espero que, depois de ler a lição de hoje, você seja capaz de aplicar essa sabedoria à sua negociação e, como resultado, você começará a melhorar o desempenho do seu mercado…

George Soros

George Soros ganhou notoriedade internacional quando, em setembro de 1992, investiu US$ 10 bilhões em uma única transação em moeda quando vendeu a libra britânica.Acabou sendo certo e em apenas um dia a operação gerou um lucro de US$ 1 bilhão – no final, foi relatado que seu lucro na transação chegou a quase US$ 2 bilhões.Como resultado, ele é conhecido como "o homem que quebrou o Banco da Inglaterra".

Soros começou seu próprio negócio em 1973, fundando a empresa de fundos de hedge Soros Fund Management, que eventualmente evoluiu para o conhecido e respeitado Fundo Quântico.Por quase duas décadas, ele gerenciou esse fundo de hedge agressivo e bem sucedido, obtendo retornos de mais de 30% ao ano e, em duas ocasiões, registrando retornos anuais de mais de 100%.

Aqui está uma famosa citação do Sr. Soros:

"Os mercados estão constantemente em um estado de incerteza e fluxo e você ganha dinheiro descontando o óbvio e apostando no inesperado."

A citação acima é uma grande razão pela qual eu amo George Soros.Na verdade, o que ele está dizendo descreve minha maneira de pensar sobre os mercados e também algumas das minhas estratégias de ação de preço.Meu modelo falso, e até mesmo uma falsa estratégia de quebra em geral, são configurações que refletem uma maneira de usar a ação de preços para "descontar o óbvio e apostar no inesperado", como disse Soros.Normalmente, a maioria dos participantes do mercado se fixa em um ponto de vista, um viés de mercado, esquecendo que os mercados podem mudar de direção e preconceito em um centavo.Você tem que estar pronto para qualquer coisa e ser um comerciante adaptávelse você quiser ser capaz de ganhar dinheiro a longo prazo.Certamente, para Soros, apostar contra a libra britânica quando o mundo inteiro era longo, valeu a pena; é um bom exemplo de como não seguir o rebanho e não estar excessivamente engajado em uma visão pode dar frutos.

No gráfico abaixo, vemos que uma óbvia farsa de baixa (sinal de venda) havia se formado um dia antes da queda do GBP/USD em 1992, levando ao comércio mais famoso de George Soro…

 

Jesse Livermore

Livermore, que é autor de "How to Trade in Stocks" (1940), foi um dos maiores comerciantes de todos os tempos.No seu auge em 1929, Jesse Livermore valia 100 milhões de dólares, o que nos dólares de hoje equivale a cerca de 1,5-13 bilhões de dólares, dependendo do índice usado.Ele é famoso, talvez, por vender ações dos EUA antes de entrarem em colapso em 1929, inflando sua conta bancária para US$ 100 milhões.

Aqui está uma famosa citação de Jesse Livermore:

"Jogue no mercado apenas quando todos os fatores estiverem a seu favor.Nenhuma pessoa pode sempre jogar no mercado e ganhar.Há momentos em que você deve estar completamente fora do negócio, por razões emocionais e econômicas."

A citação acima de Jesse Livermore é uma das minhas favoritas.Estou interessado em manter uma abordagem comercial de baixa frequência e negociar como um atirador, não uma arma de fogo, que também é o que Livermore está dizendo aqui.Jogar no mercado quando todos os fatores estão a seu favor significa, como com outras citações nesta lição (veja um tema aqui?) negociando com confluência.Ele diz que às vezes você deve estar fora do mercado por razões emocionais e econômicas.Isso significa que, para o bem de sua conta de negociação e mentalidade, você nem sempre deve estar no mercado.Na verdade, na maioria das vezes você deve estar fora do mercado, o que é uma pedra angular da minha filosofia de negociação.

Ed Seykota

Operando como seguidor de tendências, Ed Seykota transformou US$ 5.000 em US$ 15.000.000 durante um período de 12 anos em sua conta modelo, uma conta de cliente real.No início dos anos 70, Seykota foi contratado como analista por uma importante corretora.Ele criou e desenvolveu o primeiro sistema de negociação de computadores para gerenciar o dinheiro dos clientes em mercados futuros Aqui está uma cotação de Ed Seykota de Jack D's The Market Wizards.

Schwager:

"Os fundamentos que você lê são tipicamente inúteis, pois o mercado já descontou o preço, e eu os chamo de 'diversão'.Sou principalmente um trader de tendências com toques de intuição baseados em cerca de vinte anos de experiência.Em ordem de importância para mim estão: (1) a tendência de longo prazo, (2) o padrão gráfico atual e (3) escolher um bom ponto para comprar ou vender.Estes são os três principais componentes da minha negociação.No fundo de um quarto lugar muito longe estão minhas ideias fundamentais e, provavelmente, em equilíbrio, elas me custaram algum dinheiro".

O que Ed está dizendo na citação acima é muito importante porque é realmente algo que eu concordo e reflete alguns dos conceitos que eu ensino em meus cursos.Eu também sou principalmente um seguidor de tendências que usa o instinto como assistente e, como eu escrevi antes, o instinto de um comerciante é algo que eles precisam desenvolver durante a instrução e o tempo de tela.E também fala sobre gráficos de padrões, o que para mim significa padrões de ação de preço, dos quais você obviamente sabe que eu sou um grande apoiador.

Escolher um bom lugar para comprar ou vender é o que eu descrevo como negociação de confluência.É preciso uma compreensão profunda da ação dos preços e manter-se em sintonia com a história nos gráficos para identificar bons pontos para comprar ou vender.Finalmente, o que Ed diz sobre análise fundamental está praticamente certo com minhas perspectivas de negociação; Eu coloquei pouco nos fundamentos porque o mercado geralmente os descontou em preço.Em outras palavras, a ação dos preços reflete todas as variáveis do mercado, mais ou menos.É claro que a ação de preços lhe dá o suficiente para analisar um mercado e encontrar cenários de entrada e saída de alta probabilidade, por isso não coma demais ao tentar analisar cada variável de mercado sob o sol.

John Paulson

Paulson tornou-se mundialmente famoso em 2007 por vender a curto prazo o mercado imobiliário dos EUA, como ele previu a crise hipotecária subprime e apostou contra títulos lastreados em hipotecas investindo em swaps de crédito.Às vezes referida como o maior comércio da história, a empresa de Paulson fez uma fortuna e ganhou mais de US $ 4 bilhões pessoalmente neste comércio sozinho.

Aqui está uma grande citação de John Paulson:

" Muitos investidores cometem o erro de comprar a um preço alto e vender a um preço baixo, enquanto a estratégia certa é exatamente o oposto."

O que ele quer dizer aqui é que a maioria dos investidores e comerciantes tendem a comprar quando um mercado está alto, normalmente porque é quando parece e se sente bem para comprar.No entanto, quando um mercado já subiu muito, ele normalmente está pronto para o pullback, e é por isso que na maioria dos casos eu gosto de negociar pullbacks do mercado.O inverso é verdadeiro para o curto-lo; quando um mercado vendeu grande, você geralmente não quer vender, ou você vai acabar vendendo o fundo, por assim dizer.Você quer esperar por uma recuperação de preço, retornar a uma área de resistência ou valor, em seguida, observar um sinal de venda da ação de preço lá para reentrar na tendência após uma retirada.

Paul Tudor Jones

O curto-circuito de Paul Tudor Jones na Black Monday foi uma das trocas mais famosas de todos os tempos.Paul Tudor Jones previu corretamente em seu documentário de 1986 baseado em esquemas gráficos que o mercado estava no caminho para um colapso de proporções épicas.Beneficiou-se muito bem da queda da segunda-feira negra no outono de 1987, a maior queda do mercado de ações dos EUA em um único dia de todos os tempos.Jones teria triplicado seu dinheiro vendendo futuros, ganhando até US$ 100 milhões nesse comércio, enquanto o Dow Jones Industrial Average caiu 22%.Um comércio incrível para fugir com uma fortuna quando tantos outros foram arruinados depois.Ele jogou perfeitamente.Seus fundos têm tido grandes retornos consistentes por décadas.

Aqui está uma das minhas citações favoritas de Paul Tudor Jones em destaque em Market Wizards:

"Foi quando decidi pela primeira vez que tinha que aprender disciplina e gestão de dinheiro.Foi uma experiência catártica para mim, no sentido de que fui ao limite, questionei minhas próprias habilidades como comerciante e decidi que eu não desistiria.Eu estava determinado a voltar e lutar.Decidi que me tornaria muito disciplinado e profissional sobre minha negociação."

O que Jones está dizendo aqui é que haverá um momento em que cada comerciante cometerá um grande erro em relação à gestão de dinheiro, e ele terá que dar uma olhada fria e dura em si mesmo e decidir o que fazer a seguir.Você vai continuar a sacar dinheiro de sua conta enquanto ainda toma más decisões sobre gestão de dinheiro?Ou, você vai finalmente se tornar disciplinado e "profissional" em sua negociação?Na negociação, a gestão do dinheiro é literalmente o que determina seu destino, então você precisa se concentrar nele desde o início se quiser ter alguma chance de sucesso.

Richard Dennis

J. Richard. Dennis, um especulador de commodities, conhecido como o "Príncipe do Poço", nasceu em Chicago em janeiro de 1949. No início dos anos 70, ele pegou emprestado $1.600 e supostamente ganhou $200 milhões em cerca de dez anos.Dennis e seu amigo William Eckhardt, são mais famosos por fundar os Turtle Traders, um grupo de 21 pessoas comuns que ensinaram suas regras e provaram que qualquer um, dado o treinamento certo, poderia negociar com sucesso.

Aqui está uma boa citação de Richard Dennis:

"Eu certamente fiz, ou seja, eu fiz iniciações contra a tendência.No entanto, como regra geral, não acho que deva fazer isso. "

Richard Dennis foi famoso por ser um negociador de tendências muito bem sucedido e na citação acima ele está declarando seus sentimentos sobre a negociação em contra-tendência.Curiosamente, isso é praticamente o que eu sinto sobre a negociação de contra-tendência; às vezes é garantido, mas na maioria das vezes não é, e é preciso um comerciante experiente para ser capaz de negociar com sucesso em contra-tendência.Ensino meus alunos a dominar o comércio com tendência em primeiro lugar e foremast e torná-lo a peça mais importante de sua análise técnica.

Stanley Druckenmiller

Stanley Druckenmiller é um investidor americano, gestor de fundos de hedge e filantropo.

Em 1988, foi contratado por George Soros para substituir Victor Niederhoffer no Quantum Fund.Sabe-se que ele e Soros "quebraram o Banco da Inglaterra" quando venderam a libra britânica em 1992, supostamente fazendo mais de US$ 1 bilhão em lucros.Eles calcularam que o Banco da Inglaterra não tinha reservas cambiais suficientes para comprar libras suficientes para apoiar a moeda e que aumentar as taxas de juros seria politicamente insustentável.

"Aprendi muitas coisas [George Soros] com ele, mas talvez o mais significativo seja que não é importante se você está certo ou errado, mas quanto dinheiro você ganha quando está certo e quanto você perde quando está errado."

A citação acima é uma referência a George Soros orientando Druckenmiller por um tempo.Esta citação se encaixa perfeitamente com um artigo que escrevi recentemente sobre como você não precisa estar certo para ganhar dinheiro com a negociação.A maioria dos comerciantes se preocupa demais com o número de vencedores que eles têm em comparação com perdedores quando, na verdade, eles devem esquecer completamente esse número e se concentrar em seu risco/recompensa geral em vez disso.Em outras palavras, quanto dinheiro eles estão ganhando por cada dólar que arriscaram.

Jim Rogers

James Beeland "Jim" Rogers Jr. é um magnata dos negócios nascido nos Estados Americanos com sede em Cingapura.Considerado pelo mundo dos negócios como um investidor brilhante, Rogers também é um autor e um comentarista financeiro.Ele co-fundou a parceria global de investimento, Quantum Fund, juntamente com George Soros, outro empresário igualmente brilhante.

Aqui está uma das minhas cotações favoritas de negociação e investimento de todos os tempos, cortesia do Sr. Rogers:

"Eu só espero que haja dinheiro em um canto, e tudo que eu tenho que fazer é ir lá e recolhê-lo.Enquanto isso, não estou fazendo nada.Mesmo as pessoas que perdem dinheiro no mercado dizem: "Acabei de perder meu dinheiro, agora tenho que fazer algo para recuperá-lo."Não, você não sabe.Você deve sentar lá até encontrar alguma coisa.

Eu realmente gosto da parte acima onde Jim Rogers diz "Eu só espero que haja dinheiro no canto…" porque ele realmente resume o que eu tento ensinar aos meus alunos e meu estilo de negociação pessoal.Rogers é preciso com as citações acima; a maioria dos comerciantes fazem muito… não há nada de errado em não fazer nada se não há nada a fazer!Em outras palavras, não force uma troca se não houver um óbvio, é melhor guardar seu capital para uma oportunidade sólida que está logo ali.

Ray Dalio

Raymond Dalio é um investidor bilionário americano, gerente de fundos de hedge e filantropo.Dalio é o fundador da empresa de investimentos Bridgewater Associates, um dos maiores fundos de hedge do mundo.Em janeiro de 2018, ela é uma das 100 pessoas mais ricas do mundo, de acordo com a Bloomberg.

Aqui está uma citação muito profunda de Ray Dalio:

"Acredito que o maior problema enfrentado pela humanidade é a sensibilidade do ego para descobrir se você está certo ou errado e identificar quais são seus pontos fortes e fracos."

Esta citação do Sr. Dalio é profunda, por algumas razões.Primeiro, ter um ego sensível é muito negativo na negociação, porque o fato é que você terá negociações de perdas, provavelmente mais do que você quer.Então, se você se tornar excessivamente influenciado/emocional por cada perdedor, ele vai catapultá-lo para uma enorme série de erros de negociação, como eu escrevi mais profundamente no meu artigo sobre os principais erros de negociação que as pessoas cometem.

Depois disso, estar certo ou errado é e deve ser 100% irrelevante na negociação.Como o grande Mark Douglas ensina, você pode cometer erros em média e ainda ganhar dinheiro, e seu sucesso ou fracasso na negociação não depende se você está certo em seu próximo comércio, leia meu artigo sobre o segredo do sucesso na negociação para saber mais sobre isso.Finalmente, você precisa determinar quais são seus pontos fortes e fracos como pessoa antes de encontrar sucesso na negociação.Todos nós arrastamos nossa bagagem pessoal para os mercados e isso afeta nossa negociação, para o bem ou para o mal.

Warren Buffet

Conhecido como "o Oráculo de Omaha", Warren Buffett é um dos investidores mais bem sucedidos de todos os tempos.Ele dirige a Berkshire Hathaway, que possui mais de 60 empresas, incluindo a seguradora Geico, a fabricante de baterias Duracell e a rede de restaurantes Dairy Queen.Ele prometeu doar mais de 99% de sua fortuna para caridade.Até agora ele doou quase 32 bilhões de dólares.

Aqui está talvez uma citação menos conhecida de Warren que eu gosto de qualquer maneira:

"As oportunidades raramente vêm.Quando chover ouro, coloque o balde, não o dedal"

Para mim, esta citação está dizendo que sinais comerciais de alta probabilidade raramente ocorrem, o que é algo que eu ensino como qualquer um de vocês sabe que você tem me seguido por um certo período de tempo.Então, quando você recebe um sinal de comércio agradável e óbvio/confluente (há essa palavra confluente novamente) você precisa maximizar seus ganhos, não ter um lucro fácil/rápido.Isso se encaixa nos meus ensinamentos sobre o poder da recompensa de risco e como pegar os grandes movimentos do mercado perfeitamente.Estou todos esperando pacientemente, com disciplina, por dias, semanas ou até meses e então atacar essa configuração super óbvia que vai me render um grande 1:3, 1:4, 1:5 ou até mesmo maior vencedor.Esta é a base da minha abordagem que mostra que você não precisa ganhar muito para ganhar dinheiro com a negociação.

Conclusão

Pessoalmente, se você é um novato ou negociante em dificuldades, acho que a coisa mais importante a tirar de toda a sabedoria na lição de hoje é antes de tudo entrar na fila; acertar seu dinheiro, obter sua paciência e disciplina, saber qual é a sua vantagem comercial e como negociá-la corretamente antes de começar a arriscar dinheiro real nos mercados.Se você fizer isso, você estará em grande parte negociando em linha com os insights e conselhos que os grandes negociadores acima lhe deram.