Formas modernas de dimensionamiento de posiciones en el comercio de divisas

¡Los mercados pronto me enseñaron que este no era el camino correcto a seguir!

Lentamente comencé a cambiar mi forma de pensar de tener razón a meras probabilidades: ya no me preocupaba tener razón o estar equivocado, sino más bien cuánto perdía cuando la operación no funcionaba y cuánto ganaba cuando la operación era rentable.

Pero hace 3 años, cuando comencé a diseñar los algoritmos de negociación de primer nivel que usamos ahora en nuestro fondo de cobertura, quería ir aún más lejos, así que dirigí mi atención a un nivel aún más alto de gestión de riesgos, basado en la pregunta:

¿Cuál es la posición correcta de mi operación en un momento dado?

Inicialmente, desarrollamos una plataforma de prueba especial con el programador jefe de mi fondo de cobertura y comenzamos a probar un número infinito de ideas para encontrar nuevas técnicas para dimensionar posiciones. La idea era simple: cuanto mayor sea la probabilidad de que las condiciones actuales del mercado estén a nuestro favor, mayor será el% de nuestro capital que deberíamos arriesgar (más contratos de futuros deberíamos negociar) y viceversa.

Nos divertimos mucho probando todas nuestras ideas y algunas fueron realmente geniales (pero bastante simples). Con el tiempo, las pruebas nos llevaron a una idea aún mayor que usamos para construir nuestro “cerebro” de tamaño de posición patentado al que llamamos “Director Comercial”, pero incluso si no está en la fase de construcción de su fondo. Especulativo (todavía), todavía hay muchas formas fáciles de usar este enfoque y comenzar a probar técnicas avanzadas de dimensionamiento de posiciones.

Aquí hay algunos sencillos que puede probar hoy:

1. El día de la semana es importante: algunos días de la semana funcionan mucho mejor que otros, por lo que puede ajustar el tamaño de su posición en consecuencia: algunos días de la semana puede aumentar su posición en un 25, 50 o incluso un 100% (y algunos días también debe reducir el tamaño de la posición).

2. La acción del día anterior a menudo ayuda: la forma en que el mercado negoció el día anterior a menudo es importante. Simplemente analice cómo se ven sus operaciones cuando el día anterior fue un buen día, cuando fue un día malo, cuando fue un día de baja volatilidad y cuando fue un día de alta volatilidad. La acción del día anterior puede correlacionarse con la calidad de sus entradas, por lo que tiene otra gran oportunidad para establecer el tamaño de su posición en consecuencia.

3. Una brecha de apertura puede marcar una gran diferencia: en algunos mercados, una brecha grande puede significar que puede no haber suficiente espacio para un mayor movimiento en la dirección de la brecha, por lo tanto, al analizar si el día de negociación actual se abrió con un brecha, en qué dirección y en qué tamaño puede ser otra forma eficaz de determinar un tamaño de posición más apropiado para un día determinado.

Por supuesto, hay muchas otras técnicas para explorar, pero estas 3 son lo suficientemente buenas y seguras para comenzar. Cuanto más experimente con diferentes métodos de dimensionamiento de posiciones, en diferentes configuraciones y condiciones de mercado, más interesantes serán los resultados.

Y si realmente quieres avanzar con este concepto (que recomiendo encarecidamente), entonces una de las mejores formas es utilizar Market Internals para analizar las condiciones del mercado. Esta es una de las técnicas que estamos usando en nuestro fondo de cobertura y aquí también es donde puede comenzar a ver algunas posibilidades realmente fascinantes.

¡Feliz negociación y feliz tamaño de posición!